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PER après la retraite : bonne ou mauvaise idée ?
Saviez-vous qu'il est tout à fait possible, et même parfois très avantageux, d'ouvrir un Plan d'Épargne Retraite (PER) alors même que vous avez déjà cessé votre activité professionnelle ? Beaucoup l'ignorent, pensant à tort que ce dispositif est réservé à la vie active. Pourtant, le PER peut se révéler être un outil précieux pour optimiser votre fiscalité, compléter vos revenus et même faciliter la transmission de votre patrimoine. Ensemble, explorons comment ce levier d'épargne peut vous aider à vivre une retraite plus sereine et à concrétiser vos projets.
Qu'est-ce que le PER et comment fonctionne-t-il ?
Le Plan d'Épargne Retraite (PER) est un produit d'épargne à long terme créé par la loi PACTE en 2019, dans le but d'harmoniser et de simplifier les anciens dispositifs d'épargne retraite (PERP, Madelin, PERCO, etc.). Son objectif principal est d'inciter les Français à se constituer un capital ou une rente pour compléter leurs pensions de retraite obligatoires. Le principe est simple, voici les étapes clés concernant le Plan d'Épargne Retraite (PER) :
- 1) Phase de versement : effectuez des versements (réguliers ou ponctuels) qui peuvent être déduits de votre revenu imposable pour une économie d'impôt immédiate.
- 2) Phase d'investissement : les sommes versées sont investies sur des supports financiers (fonds euros, unités de compte) en fonction de votre profil d'investisseur et de la date prévue de votre retraite.
- 5) Phase d'épargne bloquée : l'argent est, par principe, indisponible jusqu'à votre départ à la retraite, sauf exceptions de déblocage anticipé prévues par la loi.
- 4) Phase de sortie à la retraite : au moment de la retraite, vous décidez de récupérer l'épargne accumulée sous forme de capital, de rente viagère, ou d'un panachage des deux.
PER individuel, collectif, obligatoire : quelles différences ?
La loi PACTE a instauré trois types de PER, chacun correspondant à un cadre d'ouverture et de fonctionnement spécifique. Il est crucial de comprendre leurs distinctions, notamment pour un retraité souhaitant s'engager dans ce dispositif.
| Type de PER | Caractéristiques simplifiées | Accès pour un retraité (ouverture) simplifié |
|---|---|---|
| PER Individuel (PERin) | Ouvert à tous (salarié, indépendant, retraité...). Vous pouvez l'ouvrir vous-même auprès d'une institution financière ou assurance. Vous versez de l'argent quand vous voulez. | Oui, c'est le seul PER qu'un retraité peut ouvrir et alimenter. C'est idéal si vous voulez épargner pour votre retraite après avoir arrêté de travailler. |
| PER Collectif (PEReco) | Proposé par votre entreprise à tous ses salariés. L'argent peut venir de vous (versements, intéressement, participation) ou de l'entreprise. C'est comme l'ancien PERCO. | Non, un retraité ne peut pas l'ouvrir. Si vous en aviez un quand vous étiez salarié, vous pouvez continuer à y verser de l'argent ou le transférer vers un PER Individuel. |
| PER Obligatoire (PERob) | Mis en place par l'entreprise pour certains salariés (ex: cadres) ou tous. L'argent est surtout versé par l'employeur, parfois un peu par le salarié (obligatoire). | Non, un retraité ne peut pas l'ouvrir. Si vous en aviez un, vous ne pourrez plus y verser d'argent (ni vous, ni l'employeur) une fois à la retraite. L'argent reste bloqué jusqu'à votre retraite. |
Peut-on ouvrir un PER quand on est déjà retraité ?
Oui, la réponse est un "oui" retentissant ! Contrairement à une idée reçue, il n'existe aucune limite d'âge légale pour ouvrir un Plan d'Épargne Retraite Individuel. La loi PACTE a été conçue pour offrir une solution d'épargne retraite flexible et accessible au plus grand nombre, y compris aux personnes qui ont déjà quitté le marché du travail.
Cette possibilité est une excellente nouvelle pour plusieurs profils de retraités. Que vous ayez perçu une indemnité de départ à la retraite, que vous disposiez de revenus complémentaires (locatifs, activité partielle, etc.), ou que vous souhaitiez simplement réorganiser votre patrimoine avec une optique de transmission, le PER peut être une solution pertinente.
Cependant, certains établissements financiers (banques, néobanques, banque en ligne ou compagnies d’assurance) peuvent imposer leurs propres limites, souvent autour de 70 ou 75 ans.
Quelles conditions pour ouvrir un PER à la retraite ?
L'ouverture d'un PER Individuel est un processus relativement simple et ne diffère pas fondamentalement de l'ouverture d'un compte bancaire ou d'un contrat d'assurance-vie classique. Les conditions requises sont principalement administratives et ne sont pas liées à votre statut de retraité en tant que tel. Voici la liste des pièces et informations généralement demandées pour l'ouverture d'un PER :
- Une pièce d'identité valide : Carte Nationale d'Identité, passeport ou titre de séjour en cours de validité.
- Un justificatif de domicile récent : une facture d'énergie (électricité, gaz, eau) ou de téléphone (fixe ou mobile), un avis d'imposition, ou une quittance de loyer de moins de trois mois.
- Un Relevé d'Identité Bancaire (RIB) : pour les versements initiaux et futurs, ainsi que pour les éventuels retraits.
- Un versement initial minimum : le montant varie d'un établissement à l'autre. Il peut être de quelques dizaines d'euros à plusieurs centaines. Certains établissements proposent des versements initiaux très bas pour faciliter l'accès.
- Un questionnaire de profil investisseur : bien que non réglementaire pour l'ouverture, il est systématiquement proposé pour évaluer votre connaissance des marchés financiers, votre tolérance au risque et vos objectifs d'investissement. Cela permet au conseiller de vous orienter vers les supports de placement adaptés.
Quels avantages fiscaux pour un retraité qui ouvre un PER ?
C'est l'une des sections clés. Pour un retraité imposable, la déduction des versements volontaires sur le PER reste très intéressante.
Le principe : les sommes versées sur le PER sont déductibles du revenu imposable, dans la limite d'un plafond légal. Ce plafond se calcule sur les revenus de l'année précédente (N-1) ou des trois dernières années (N-3 à N-1) pour les non-salariés. Il est plafonné selon les règles du PERP.
Pour un retraité, le plafond correspond souvent à 10% de la pension nette de cotisations sociales de l'année N-1, avec un minimum et un maximum. Si vous avez une pension et payez des impôts, chaque euro versé sur le PER diminue votre revenu imposable, d'où une économie d'impôt immédiate.
L'avantage fiscal du PER est plus intéressant si votre taux d'imposition (TMI) est élevé.
- Très utile pour les retraités imposables : si vos revenus (pensions, loyers, etc.) vous imposent à 11%, 30% ou plus, déduire les versements PER réduit beaucoup votre impôt.
- Moins pertinent si vous n'êtes pas imposable : si votre petite pension ne vous rend pas imposable, vous n'aurez pas d'avantage fiscal immédiat. Le PER servira alors pour la succession ou l'épargne à long terme.
Vérifiez votre situation fiscale avant d'ouvrir un PER retraité. Un conseiller peut vous aider à calculer l'économie d'impôt.
Comment sont fiscalisés les versements et les retraits ?
La fiscalité du PER est un point central, car elle présente une "double-face" : avantageuse à l'entrée, elle devient un facteur à considérer à la sortie. La loi PACTE offre une souplesse précieuse, permettant de choisir entre une sortie en capital ou en rente, et la fiscalité varie en fonction de ce choix et de l'option fiscale choisie à l'entrée.
Pendant la phase d'épargne (versements) :
- Choix par défaut (déduction fiscale) : vos versements sont déduits de votre revenu imposable, ce qui réduit votre Impôt sur le Revenu (IR).
- Option (sans déduction fiscale) : vous ne bénéficiez pas d'avantage fiscal immédiat. En contrepartie, la fiscalité à la sortie est très favorable (seules les plus-values sont imposées).
Le régime fiscal dépend de l'option choisie à l'entrée et du mode de sortie (capital ou rente).
Sortie en capital :
- Si les versements ont été déduits : les versements sont soumis à l'IR ; les plus-values sont imposées soit au Prélèvement Forfaitaire Unique (PFU ou "flat tax" de 30%), soit au barème de l'IR + prélèvements sociaux (PS).
- Si les versements n'ont pas été déduits : les versements sont exonérés d'impôt ; seules les plus-values sont imposées au PFU (30%) ou au barème de l'IR + PS. C'est le régime le plus avantageux.
Sortie en Rente Viagère :
- Si les versements ont été déduits : la rente est soumise à l'IR (après un abattement de 10%) + PS.
- Si les versements n'ont pas été déduits : seule une fraction de la rente est imposée (cette fraction est plus faible que dans le cas des versements déduits).
Peut-on encore faire des versements sur un PER après la retraite ?
La réponse est un oui : oui, vous pouvez continuer à faire des versements volontaires sur un PER même après avoir liquidé vos droits à la retraite.
C'est là une des grandes flexibilités du PER. Une fois ouvert, ce contrat d'épargne peut être alimenté à votre rythme, en fonction de vos capacités financières et de vos objectifs. Les versements volontaires sont possibles à tout moment, sans contrainte de périodicité ou de montant (au-delà du versement initial et d'éventuels minimums de versements complémentaires fixés par l'établissement, souvent très bas).
Cette possibilité est particulièrement intéressante pour les retraités qui :
- Ont d'autres revenus : (activité partielle, loyers, dividendes, plus-values) à placer sur le PER pour réduire leur impôt.
- Veulent optimiser leur succession : le PER offre un cadre fiscal avantageux pour transmettre leur capital aux bénéficiaires.
- Souhaitent faire fructifier une épargne disponible : placer des liquidités non nécessaires à court terme pour un rendement à long terme, potentiellement avec déduction fiscale.
Le PER n'est pas un contrat "figé" une fois la retraite atteinte. C'est un outil dynamique que vous pouvez continuer à utiliser pour gérer et optimiser votre patrimoine en fonction de l'évolution de votre situation personnelle et financière.
PER à la retraite : dans quels cas est-ce vraiment utile ?
Maintenant que nous avons exploré le fonctionnement et les avantages fiscaux, il est temps de faire une mise en perspective honnête. Le PER n'est pas une solution universelle, mais il peut être un excellent outil dans des situations bien définies.
Le PER est particulièrement utile et pertinent pour les retraités qui se trouvent dans les situations suivantes :
- Retraité encore imposable : réduisez immédiatement votre impôt sur le revenu (IR) grâce à la déduction des versements.
- Souhait de transmission de patrimoine : optimisez la succession : les sommes sont transmises aux bénéficiaires avec une fiscalité avantageuse (similaire à l'assurance-vie avant 70 ans).
- Recherche d'un complément de revenus à long terme : faites fructifier vos liquidités pour un besoin futur (dépendance, plaisirs supplémentaires).
- Désir de diversifier son épargne : complétez vos placements existants (livrets, assurance-vie) avec un cadre fiscal spécifique et une vision long terme.
En revanche, le PER est moins pertinent dans les cas suivants ::
- Petite retraite et pas d'impôt : si votre future pension est faible et que vous ne payez pas d'impôt sur le revenu, l'avantage fiscal du PER à l'entrée est inutile. Mieux vaut choisir d'autres placements (Livret A, LDDS, assurance-vie classique) pour leur meilleure liquidité ou leur fiscalité de sortie plus simple.
- Besoin d'argent rapide : L'argent d'un PER est bloqué jusqu'à la retraite (sauf cas exceptionnels). Si vous risquez d'avoir besoin de cet argent dans les 1 à 5 ans, privilégiez des placements plus liquides. Le PER n'est pas fait pour l'épargne de court terme.
- Refus total du risque : même si le PER propose des fonds sécurisés (fonds euros), son intérêt majeur repose sur les unités de compte (plus rentables, mais plus risquées). Si vous ne supportez aucune fluctuation de votre capital, choisissez des supports 100 % sécurisés ou d'autres produits d'épargne.
Gérer sa retraite au quotidien avec un compte adapté
Au-delà des produits d'épargne à long terme comme le PER, bien gérer sa retraite implique aussi une gestion quotidienne fluide et sans tracas de ses finances. C'est essentiel pour s'assurer que sa pension arrive à bon port et que les dépenses courantes sont maîtrisées. Dans cette optique, disposer d'un compte courant simple, transparent et accessible à tous, sans frais cachés et sans condition de revenus, est une nécessité.
Nickel, par exemple, permet de recevoir sa pension directement, d'effectuer tous les paiements nécessaires avec une carte à autorisation systématique qui empêche tout découvert, et de maîtriser son budget en toute sérénité. Son ouverture est d'une grande facilité, sans condition de revenus, offrant ainsi une solution pratique pour des millions de retraités.
